Hur man räknar ut skatt på lönecheck för övertid

Övertidsskattesatsen baseras på samma regler som skattesatsen för vanlig lön. Om dina anställda tjänar halvannan tid för övertidsarbete lägger du till detta i deras vanliga lön och beräknar löneskatt på det totala beloppet. Du kan hitta en övertidsskattkalkylator online, men det är inte svårt att själv beräkna skatterna.

Dricks

För att ställa in övertidsskattesatsen beräknar du en och en halv lön för övertidstimmarna. Lägg det beloppet till grundlönen. Subtrahera avdrag före skatt och beräkna sedan de olika skattebetalningarna på vad som återstår. Såvida inte den anställde byter skatteklass är inkomstskattesatsen densamma som vanligt.

Vem får övertid?

Anställda tjänar vanligtvis tid och en halv för varje timme de jobbar över 40 på en vecka. Antag att din IT-person tjänar 24 $ i timmen men lägger in 45 timmar den här veckan, vilket gör brådskande reparationer. För de extra fem timmarna tjänar medarbetaren 36 dollar per timme, 1,5 gånger den vanliga avgiften.

Vissa anställda som uppfyller vissa villkor är undantagna från övertid. Till exempel kanske de arbetar på lönebasis snarare än per timme, och deras lön är minst $ 684 per vecka (i slutet av 2019).

Tjänstemän kan fortfarande tjäna övertid såvida de inte uppfyller andra villkor. Några exempel:

  • Undantagna chefer driver verksamheten eller en erkänd avdelning och leder arbetet för minst två andra heltidsanställda. De har antingen makten att anställa och sparka, eller så har deras rekommendationer ett betydande inflytande på sådana beslut;
  • En undantagen administratör utför icke-manuellt kontorsarbete relaterat till att driva verksamheten. Arbetet kräver professionellt omdöme och diskretion; och
  • En undantagen professionell arbetar inom ett vetenskapligt eller kreativt område som kräver antingen avancerad teknisk eller vetenskaplig kunskap eller kreativt, originellt tänkande och idéer.

Att klassificera anställda som undantagna när de inte är kan leda till klagomål och statliga påföljder.

Övertidsskattesatsen

Att beräkna övertid för icke-befriade anställda tar lite arbete, särskilt om de har en lön som $ 17,31 per timme, där det inte är lätt att mångfaldiga i huvudet. Men övertidsskattesatsen fungerar på samma princip som att beräkna vanlig lön, bara med mer pengar.

Till exempel, om dina försäljningstjänstemän tjänar 15 $ i timmen, tjänar en 40-timmarsvecka dem 600 $ före skatt. Om en av dem lägger in 10 timmars övertid är det 22,50 $ i timmen eller 225 $ efter 10 timmar. Den arbetarens totala lön för veckan är 825 dollar.

När du har fått summan beräknar du skatt på summan. Skattesatsen ändras inte bara för att vissa timmar är märkta övertid.

Beräkning av övertidslön

Det första steget i att beräkna skatt är att ta bort eventuella avdrag före skatt från lönen. Om den anställde som tjänade 825 $ den här veckan betalar 16,50 $ före skatt per löneperiod varje vecka drar du av det innan du beräknar skatt. 825 $ minus 16,50 $ lämnar 808,50 $ som skatteplikt.

Med hjälp av en övertidsskattkalkylator, ett kalkylblad eller en bokföringsprogramvara beräknar du sedan de olika skatterna som ska dras av, inklusive källskatt, arbetslöshet och social trygghet. Du styrs delvis av den anställdes W4-formulär, som listar anhöriga och anger om de vill ha extra kupong för att täcka skatten på annan inkomst.

Övertidsskattekonsoler

En sak som kan komplicera övertidsskattesatsen är om övertid pressar din anställd till en högre skattesats. Antag till exempel att en anställds veckolön för året sätter dem högst upp i skattesatsen på 12%. De lägger in 15 timmars övertid, som alla hamnar i nästa skatteklass, 22%.

Det finns en utbredd myt att om någon hoppar in i en annan skatteklass gäller den satsen för hela deras lön, men det är inte sant. I det här exemplet är övertidsskattesatsen 22%, men bara för de pengar som tjänas in under de 15 timmarna. Allt annat ligger på 12%.

Om den anställde fortsätter att tjäna mer övertid beskattas det beloppet också till 22%. Även om regeringen tar en större bit av övertid, är den återstående hemlönen fortfarande mer än den vanliga timlönen.